|Financement Bancaire à Court Terme Des Pme

courager ou simplement nous sourire…

On dédie ce travail…

Remerciements

On voudrait remercier vivement notre professeur et encadrant à L’I.G.A M.HNICH

pour avoir été à notre écoute,

pour ses précieux conseils et ses encouragements.

On présente notre profonde gratitude et respect à tous les membres du jury

pour leur aimable acceptation de juger notre travail.

Que toute personne ayant contribué

de prés ou de loin au bon déroulement de notre projet,

trouve ici l’expression de notre reconnaissance et de notre gratitude

SOMMAIRE

|Dédicace |3 |

|Remerciement |4 |

|Sommaire |5 |

|Introduction Générale |7 |

|Chapitre 1 : Spécificités des financements des: PME |9 |

|I. Définition |10 |

|II. Poids de la PME dans l’économie marocaine |10 |

|III. Cycle d’exploitation d’une PME |11 |

|IV. Cycle d’investissement d’une PME |13 |

|V. Les limites du financement de l’entreprise |16 |

|Chapitre 2 : L’accès des PME aux crédits bancaires |18 |

|I. Les banques et les PME |19 |

|II. L’accès des PME au crédit au Maroc |22 |

|Chapitre 3 : Les Crédits Bancaires |26 |

|I. Définition de crédit: |27 |

|II. Classification des crédits |28 |

|III. Les risques de crédit bancaire |31 |

|IV. Les types de crédit bancaire |35 |

|Chapitre 4: Cas pratique |37 |

|I. Présentation de l’entreprise |38 |

|II. Analyse financière |43 |

|Conclusion Générale |55 |

|Bibliographie |57 |

|Table des matières |58 |

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Une entreprise peut mener une politique active de gestion de sa trésorerie pour faire face à ses dépenses quotidiennes, indépendamment des encaissements provenant de la vente des biens ou services produits.

Pour cela, l’entreprise peut se faire accorder des crédits de trésorerie par sa banque, qui se présentent très souvent soit sous la forme de Découverts bancaires autorisés, soit sous forme de facilités de caisse. Dans les deux cas, l’entreprise bénéficie d’un crédit à court terme de quelques jours (facilité de caisse) à quelques semaines (découvert) dont le montant ainsi que le coût sont négociés à l’avance avec l’organisme préteur.

Ce type de financement à court terme permet de faire face à des décalages généralement prévisibles entre les encaissements et les décaissements à une période donnée, mais son coût est relativement plus important que dans le cadre d’un financement par recours à l’emprunt classique.

Toujours dans le but d’accroître sa trésorerie active, une entreprise pourra émettre des billets de trésorerie qui sont des titres négociables à échéance variable (de 10 jours à 7ans) qui seront acquis par des financeurs en échange d’une rémunération versée à l’échéance. Ce procédé permet à une entreprise d’obtenir des fonds sans avoir à passer par le biais de sa banque traditionnelle, et n’a été possible que grâce à l’essor des marchés financiers et à une titrisation croissante des modalités de financement mises en place par les entreprise.

Pour pouvoir soutenir d’avantage les créateurs d’entreprises particulièrement les PME, le recours à des systèmes alternatifs de financement s’avère nécessaire, afin de réduire le risque de crédit et les frais de gestion.

Les banques s’associent pour cela à des institutions financières d’intérêt économique général, spécialisées dans la garantie des crédits ou dans l’aide à leur obtention.

Notre objectif est de comprendre pourquoi les banques n’accordent pas facilement les crédits au PME. Pour cela on aura à répondre à la problématique suivante :

« Les différents moyens d’accès des PME aux crédits bancaires, et les problèmes rencontrés pour y accéder ? »

Pour développer cette problématique, on aura à répondre davantage à ces autres questions :

« Comment la banque doit se porter pour faire face aux risques liés aux PME. »

« Où réside le problème des crédits bancaires »

Pour cela, nous allons traiter dans un premier temps les spécificités des financements des PME, en s’appuyant sur leur cycle d’exploitation et d’investissement.

Dans un deuxième temps, nous développerons l’accès des PME aux crédits bancaires. Enfin la troisième partie théorique portera sur les risques des crédits bancaires .Pour conclure, on optera pour un cas pratique portant sur l’évaluation d’un dossier de crédit d’une entreprise tel qu’il est mené par la banque.

Le plan de cette étude, sera mené comme suit :

I- Les spécificités des financements des PME

II- L’accès des PME aux crédits bancaires

III- Les crédits bancaires

IV- Cas pratique.

Chapitre 1 :

Spécificités de financement des PME

Les microcrédits consistent en petits montants de financement par le crédit accordé à de petites entreprises pour permettre le démarrage, la poursuite des activités ou la croissance de celles-ci.

Ces petites entreprises portent diverses appellations, notamment micro entreprises, très petites entreprises ou activités rémunératrices. Il s agit des plus petites entreprises que les organismes statistiques gouvernementaux catégorisent dans le secteur de la petite entreprise. Leur classement est basé sur leur taille qui se mesure par le nombre d’employés qu’ils comptent, par leurs revenus ou leur actif ou par une combinaison de ces éléments.

I- Définition de la PME :

La définition de la PME au Maroc a évolué en fonction des